焦点速递！蓝特光学拟定增募不超10.55亿 实控人方去年套现0.9亿

蓝特光学(688127.SH)昨日晚间披露《2026年度向特定对象发行A股股票预案》。本次发行的募集资金总额不超过105,460.23万元(含本数)，扣除发行费用后的募集资金净额将用于AR光学产品产业化建设项目、玻璃非球面透镜生产能力提升项目、微纳光学元器件研发及产业化项目、补充流动资金项目。

本次向特定对象发行的股票种类为境内上市人民币普通股(A股)，每股面值为人民币1.00元，采取向特定对象发行方式，公司将在中国证监会作出予以注册决定的有效期内择机实施。

(资料图)

本次发行的发行对象为包含公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理徐云明在内的不超过35名符合中国证监会、上海证券交易所规定条件的特定投资者。最终发行对象由公司董事会及其授权人士根据股东会授权，在公司取得中国证监会对本次发行予以注册的决定后，与保荐机构(主承销商)按照相关法律、法规和规范性文件的规定及本次发行申购报价情况，遵照价格优先等原则协商确定。

徐云明将以不超过5,000.00万元(含本数)认购公司本次发行股票，徐云明不参与本次发行定价的市场询价过程，但接受市场询价结果，其认购价格与其他发行对象的认购价格相同。

本次发行的所有发行对象均以人民币现金方式并按同一价格认购本次发行的股票。

截至预案公告日，徐云明直接持有公司150,690,400股股票，占公司总股本的37.13%，为公司控股股东。徐云明持有蓝拓投资42.67%出资额并担任蓝拓投资执行事务合伙人，通过蓝拓投资间接控制公司1.57%的表决权，合计控制公司38.70%的表决权，为公司实际控制人。徐云明任公司董事长、总经理。因此，本次发行对象中徐云明为蓝特光学关联方。除公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理徐云明外，公司本次发行股票尚未确定其他发行对象，因而无法确定其他发行对象与公司的关系。公司将在发行结束后公告的发行情况报告书中披露其他发行对象与公司的关系。

发行价格不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80%。本次发行通过询价方式确定发行价格，最终发行价格将由董事会及其授权人士根据股东会授权，在公司取得中国证监会对本次发行予以注册的决定后，与保荐机构(主承销商)按照相关法律、法规和和规范性文件的规定，遵照价格优先等原则，根据发行对象申购报价情况协商确定。

本次向特定对象发行股票的数量按照募集资金总额除以发行价格确定，且不超过本次发行前公司总股本的30%，即本次发行不超过121,769,310股(含本数)。最终发行数量将在本次发行获得中国证监会作出予以注册决定后，根据发行对象申购报价的情况，由公司董事会根据股东会的授权与本次发行的保荐机构(主承销商)协商确定。

本次向特定对象发行股票的发行对象中，徐云明为公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理，本次向特定对象发行股票构成关联交易。

本次发行完成后，徐云明持有的公司股份比例将有所下降，但徐云明仍为上市公司的控股股东、实际控制人。本次向特定对象发行股票不会导致公司的控制权发生变化。

资料显示，蓝特光学2025年8月27晚间披露公告显示，嘉兴蓝拓股权投资合伙企业(有限合伙)自2025年7月25日至2025年8月27日期间，通过集中竞价方式累计减持了公司股份1,850,040股，占公司总股本0.4588%；徐桂明自2025年7月3日至2025年8月26日期间，通过集中竞价方式累计减持了公司股份1,292,200股，占公司总股本0.3205%。上述股东合计减持公司股份3,142,240股，相关一致行动人持有公司股份的比例由40.78%变动至40.00%。持股比例触及5%刻度线的整数倍。

简式权益变动报告书显示，嘉兴蓝拓股权投资合伙企业(有限合伙)减持均价为29.67元，减持金额为5489.07万元，徐桂明减持均价为28.71元，减持金额为3709.91万元。二者合计减持9198.97万元。

嘉兴蓝拓股权投资合伙企业(有限合伙)、徐桂明均为控股股东、实控人徐云明的一致行动人。嘉兴蓝拓系公司员工持股平台，其中包含公司控股股东、实际控制人徐云明。徐桂明为徐云明之弟。

2020年9月21日，蓝特光学在上交所科创板上市，发行数量为4090万股，发行价格15.41元/股。上市首日，蓝特光学创下股价高点44.48元。

蓝特光学募集资金总额为6.30亿元，扣除发行费用后，募集资金净额为5.55亿元。蓝特光学最终募集资金净额较原计划少1.52亿元。蓝特光学2020年9月16日发布的招股说明书显示，公司计划募集资金7.07亿元，分别用于高精度玻璃晶圆产业基地建设项目、微棱镜产业基地建设项目、补充流动资金。

蓝特光学的保荐机构为华泰联合证券有限责任公司，保荐代表人为时锐、李伟。蓝特光学本次上市发行费用为7513.30万元，其中保荐机构华泰联合证券有限责任公司获得保荐费用和承销费用5251.35万元。